Deco e Naldinho se conhecem desde garotos. Ganham a vida juntos fazendo fretes e aplicando pequenos golpes a bordo do Dany Boy, um barco a motor que eles têm em parceria. A história se inicia quando os dois amigos oferecem carona para Karinna, uma stripper que quer arranjar trabalho em Salvador.
Eles entregam uma carga na cidade de Cachoeira e à noite vão se divertir numa rinha de galos. Naldinho aposta o dinheiro ganho no frete, se mete em uma confusão e acaba levando uma facada. Deco parte em defesa do amigo, atingindo o seu agressor. Eles são obrigados a fugir para Salvador. Enquanto Naldinho se recupera e Deco corre atrás de dinheiro para ajudar o amigo, Karinna passa a trabalhar na boate Xanadu.
Na cidade grande, os três personagens acabam se juntando novamente. À medida que a história avança, cresce a atração entre Deco, Naldinho e Karinna, e eles se deparam com a possibilidade de uma vida a três. O desejo logo se transforma em obsessão.

“Uma das melhores descobertas do Festival de Cannes.”
Geoff Andrew – Time Out

“Um dos meus filmes favoritos em Cannes este ano.”
Wendy Ide – The Times